Con la participación de:

Igor Marzo, Socio Director, Argoss Partners

Carlos Ortiz-Cañavate, Socio Director, Argoss Partners

• Motivos por los que, en situaciones de crisis severas, los activos emproblemados crecen en los balances de los bancos.
• Retos para los bancos para lograr maximizar la recuperación de los préstamos emproblemados.
• Estructuras más comunes para la gestión de activos emproblemados:
  • Departamentos de reestructura interna
  • Gestores de activos inmobiliarios (Servicers)
  • Banco Malo (Bad Bank)
• Lecciones del pasado
  • Banco Malo privado
  • Banco Malo público

Presentación

Con la participación de:

Igor Marzo, Socio Director, Argoss Partners

Carlos Ortiz-Cañavate, Socio Director, Argoss Partners

La crisis económica causada por la difusión del Covid19 está afectando a múltiples empresas y sectores de la economía. Un número creciente de empresas están iniciando procesos de reestructura de sus adeudos al amparo de procesos de insolvencia como el llamado capítulo 11 de la ley norteamericana.

Los procesos de reestructura de adeudos juegan un papel muy importante, particularmente en el caso de las grandes corporaciones, debido a que, por su tamaño, su quiebra puede llegar a tener efectos sistémicos sobre partes importantes del sistema financiero. Los procesos de reestructura de adeudos, salvando las particularidades de la legislación de Insolvencia de cada país, suelen tener grandes similitudes.

Esta videoconferencia tiene como objetivo compartir los criterios que firmas de consultoría especializadas en estos procesos utilizan para identificar empresas cuya insolvencia pudiera desencadenar riesgos sistémicos, así como presentar algunas recomendaciones de reestructura y análisis de las opciones de refinanciación y los impactos potenciales de estas reestructuras sobre las provisiones de las entidades financieras.

Presentación

Con la participación de Camila Quevedo Vega, Superintendencia Financiera de Colombia

Las autoridades financieras de la región han implementado diversas estrategias de apoyo a deudores y flexibilizado la normativa prudencial, para mitigar el impacto que han generado las medidas de confinamiento social sobre el flujo de caja de los consumidores financieros. Estas medidas han partido del supuesto de que el shock económico sería de carácter transitorio y se podría esperar una rápida recuperación de la actividad real.

A medida que se aproxima el vencimiento de las facilidades otorgadas, los bancos y los supervisores se enfrentan a la difícil decisión de darlas por terminadas, extender su duración o modificar sus características. Sin embargo, las perspectivas económicas se han deteriorado de manera significativa. Las instituciones de crédito y las autoridades financieras se enfrentan a la que posiblemente será la peor contracción en la actividad económica desde que se tienen registros.

El fenómeno del COVID-19 afectará de manera permanente la situación financiera de numerosos deudores. Por ello, es necesario encontrar un equilibrio entre las facilidades de pago otorgadas y las medidas prudenciales necesarias para la adecuada gestión de los riesgos de crédito.

La Superintendencia Financiera de Colombia (SFC), emitió el pasado 30 de junio la Circular Externa 022 encaminada a consolidar las estrategias de flexibilización y redefinición en las condiciones de los créditos (i.e. periodos de gracia y prórrogas) puestas en marcha desde mediados de marzo. Las nuevas instrucciones incluyen lineamientos prudenciales adicionales sobre los portafolios objeto de medidas y deberes en materia de protección al consumidor financiero.

El propósito de esta videoconferencia es compartir la motivación y las consideraciones de la SFC para expedir las nuevas medidas que pretenden contribuir a buscar soluciones estructurales para los deudores sin comprometer la adecuada revelación y reconocimiento del riesgo de crédito.

Con la participación de:

• Paulo Sergio Neves de Souza, Presidente de ASBA y Subgobernador Banco Central de Brasil
• Alejandro Werner, Director del Hemisferio Occidental del FMI
• Alexandre Tombini, Jefe de la Oficina para las Américas del BIS
• Jorge Sicilia, Economista en Jefe y Director de Investigación del Grupo BBVA

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